博时裕富(160502)2007年半年度报告 (重要提示)

来源：未知 时间：2007-08-25

博时裕富证券投资基金2007年半年度报告

重要提示
本基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
本基金的托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2007年8月24日复核了本报告中的财务指标、财务会计报告、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
本报告期自2007年1月1日起至2007年6月30日止。
本报告财务资料未经审计师审计。
目 录
重要提示................................................... 2
一、 基金简介......................................................3
二、 主要财务指标和基金净值表现....................................3
((一一)) 主要财务指标.............................................3
((二二)) 基金净值表现.............................................3
三、 管理人报告....................................................3
((一一)) 基金管理人和基金经理简介.................................3
((二二)) 本报告期内基金运作情况说明...............................3
((三三)) 本报告期内基金的投资策略和业绩表现.......................3
四、 托管人报告....................................................3
五、 财务会计报告..................................................3
((一一)) 博时裕富基金半年度会计报表（未经审计）...................3
((二二)) 会计报告书附注（除特别注明外，金额单位为人民币元）.......3
六、 投资组合报告..................................................3
((一一)) 报告期末基金资产组合.....................................3
((二二)) 报告期末按行业分类的股票投资组合.........................3
((三三)) 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有股票明细...3
((四四)) 报告期内股票投资组合的重大变动...........................3
((五五)) 报告期末按券种分类的债券投资组合.........................3
((六六)) 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细.3
((七七)) 投资组合报告附注.........................................3
七、 基金份额持有人户数、持有人结构（截至2007 年6月30日）..........3
((一一)) 基金份额持有人户数.......................................3
((二二)) 基金持有人结构...........................................3
八、 基金份额变动..................................................3
九、 重大事件揭示..................................................3
十、 备查文件目录..................................................3
一、基金简介
((一一)) 基金名称：博时裕富证券投资基金
基金简称：基金裕富
交易代码：050002
基金运作方式：契约型开放式
基金合同生效日：2003年8月26日
报告期末基金份额总额：21,488,209,932.46 份
基金合同存续期：不定期
((二二)) 基金投资目标：分享中国资本市场的长期增长。本基金将以对标的指数的长期投资为基本原则，通过严格的投资纪律约束和数量化风险管理手段，力争保持基金净值增长率与标的指数增长率间的正相关度在95% 以上，并保持年跟踪误差在4% 以下。
投资策略：本基金为被动式指数基金，原则上采用被动式投资的方法，按照证券在标的指数中的基准权重构建指数化投资组合。本基金投资组合的目标比例为：
股票资产为95% 以内，现金和短期债券资产比例不低于5% 。
业绩比较基准：本基金的业绩比较基准为95% 的新华富时中国A200 指数加5%的银行同业存款利率。其中，股票资产运作以新华富时中国A200 指数为标的指数，债券资产运作以新华富时中国国债指数为标的指数。
风险收益特征：由于本基金采用完全复制的指数化投资方法，基金净值增长率与标的指数增长率相偏离的风险尤为突出。本基金将严格执行风险管理程序，最大程度地运用数量化风险管理手段，以偏离度、跟踪误差等风险控制指标对基金资产风险进行实时跟踪控制与管理。
((三三)) 基金管理人名称：博时基金管理有限公司
注册地址：广东省深圳市福田区深南大道7088号招商银行大厦29层
办公地址：广东省深圳市福田区深南大道7088号招商银行大厦29层
邮政编码：518040
法定代表人：吴雄伟
信息披露负责人：孙麒清
联系电话：0755-83169999
传 真：0755-83195140
电子邮箱： webmaster@bosera.com
((四四)) 基金托管人名称：中国建设银行股份有限公司（简称中国建设银行）
注册地址：北京市西城区金融大街25号
办公地址：北京市西城区闹市口大街1号院1号楼
邮政编码： 100032
法定代表人：郭树清
信息披露负责人：尹东
联系电话：010-67595104
传 真：010-66275865
电子邮箱：yindong@ccb.cn
((五五)) 基金选定的信息披露报纸名称：中国证券报、证券时报、上海证券报
登载半年度报告正文的管理人互联网网址：http://www.bosera.com
基金半年度报告置备地点：基金管理人、基金托管人处
((六六)) 基金注册登记机构名称：博时基金管理有限公司
办公地址：北京市建国门内大街18号恒基中心1座23层
二、主要财务指标和基金净值表现
((一一)) 主要财务指标
主要财务指标
1 基金本期净收益(元) 957,935,154.16
2 加权平均基金份额本期净收益(元) 0.1780
3 期末可供分配基金收益(元) 351,010,723.27
4 期末可供分配基金份额收益(元) 0.0163
5 期末基金资产净值(元) 21,839,220,655.73
6 期末基金份额净值(元) 1.016
7 基金加权平均净值收益率 15.65%
8 本期基金份额净值增长率 59.77%
9 基金份额累计净值增长率 221.28%
上述财务指标采用的计算公式，详见证监会发布的证券投资基金信息披露编报规则第1号《主要财务指标的计算及披露》。
上述基金业绩指标不包括持有人申购或交易基金的各项费用（例如开放式基金的申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
((二二)) 基金净值表现
1. 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较
期间 ①份额净值增 ②份额净值增 ③业绩比较 ④业绩比较基准 ①-③ ②-④
长率 长率标准差 基准收益率 收益率标准差
过去一个月 -1.45% 2.43% -2.09% 2.80% 0.64% -0.37%
过去三个月 27.45% 2.08% 33.26% 2.32% -5.81% -0.24%
过去六个月 59.77% 2.22% 71.89% 2.35% -12.12% -0.13%
过去一年 136.58% 1.79% 156.18% 1.89% -19.60% -0.10%
过去三年 220.55% 1.42% 217.28% 1.47% 3.27% -0.05%
自基金合同 221.28% 1.33% 193.72% 1.37% 27.56% -0.04%
生效起至今
2. 图标自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准变动的比较本图示报告期间为2003 年8月26日(基金合同生效日)起至2007 年6月30日止。
3. 本基金业绩比较基准的构建以及再平衡过程
本基金的业绩比较基准新华富时A200 指数由新华富时指数公司构建和发布。具体的编制规则和再平衡过程请参见新华富时指数编制基本规则。（网址为：
http://www.ftse.com/indices_ marketdata/fxi/index_home.jsp ）。
三、管理人报告
(一) 基金管理人和基金经理简介
1. 基金管理人简介
博时基金管理有限公司经中国证券监督管理委员会证监基金字[1998]26 号文批准设立。公司股东为金信信托投资股份有限公司、中国长城资产管理公司、招商证券股份有限公司和广厦建设集团有限责任公司，注册资本为1亿元人民币。
2. 基金经理简介
陈亮先生，硕士。1999年毕业于中国人民大学国民经济学系，获经济学硕士学位。1998年至2001年先后在中信证券金融产品开发小组、北京玖方量子软件技术公司工作。2001 年3月加入博时基金管理有限公司，先后担任金融工程师、博时价值增长基金经理助理、博时裕富基金经理。2006 年8月调任股票投资部数量化投资组主管，兼任基金裕富基金经理。2007年2月起同时兼任裕泽基金经理。
张晓军先生，博士。2005年毕业于中国科学院数学与系统科学研究院管理与科学工程。1992至1997年在新疆水利电力物资总公司财务科工作，任科员。1997至2000年在中央财经大学金融专业学习，获硕士学位；2001至2005年在中科院数学与系统科学研究院学习，获博士学位。2005 年3月入职博时基金管理有限公司，任数量化投资部金融工程师。2006年8月23日起调任股票投资部数量化研究员。2007年3月起，任数量化研究员兼博时裕富证券投资基金基金经理助理。
(二) 本报告期内基金运作情况说明
在本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》及其各项实施细则、《博时裕富证券投资基金基金合同》和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，个别监督指标在个别时点被动偏离有关规定时，基金管理人在合理期限内进行了调整，未对基金份额持有人利益造成损害。
(三) 本报告期内基金的投资策略和业绩表现
1. 业绩回顾
报告期内净值增长率为59.77%。本基金的投资基准增长率为71.89%。跟踪误差控制在4%以内。基金净值在2006年12月31日为1.916元，2007年4月3日本基金实施第二次收益分配，每10份基金份额分配红利4.50元，2007年5月11日本基金实施第三次收益分配，每10份基金份额分配红利14.80元，至2007年6月30日，博时裕富基金份额净值1.016元。基金份额报告期初为859,631,955.83份，期末为21,488,209,932.46份，增长了25倍。
2. 2007年上半年经济回顾
2007年上半年国民经济继续保持平稳快速增长。上半年GDP 同比增长11.5% 。
全社会固定资产投资增速仍在高位运行，同比增长25.9%，其中城镇固定资产投资同比增长26.7%。上半年消费保持了较好的发展势头，6月末，社会消费品零售总额同比增长15.4%，增幅为1997年以来的新高；上半年CPI同比上涨3.2%，主要是受食品价格上涨的影响，非食品价格依然保持稳定。出口总额同比增长27.6% 。
总体来看，国民经济运行态势良好。股票市场对基本面的良好发展给出积极回应。
3. 投资组合管理的回顾
博时裕富是遵循指数投资理念的指数型基金。指数投资注重承担市场风险，获取市场收益，跟踪误差和相关度是重要的衡量指标。因此，在整个管理过程中，基金经理借助系统软件的支持严密控制跟踪误差，在最小化成本的前提下做出适当的调整，减少或者避免过多交易。
指数投资是舶来品，对于中国证券市场来说是个新理念，实践中也遇到了中国市场一些特殊问题，例如问题股的处理。博时裕富对此类指数样本股做了适当的调整，使得基金资产规避掉了此类资产的风险，同时份额净值增长率基本同指数一致，具体来说就是跟踪误差控制在4% 以内。
4. 对未来的展望
2007年上半年整体经济的强劲上升和企业盈利的大幅增加，带动了上半年股票市场的持续攀升。在消费升级、城市化和全球产业转移的推动下，中国中长期的经济增长动力依然强劲，尽管面临短期的宏观调控，但本轮经济景气周期依然具备较强的可持续性，这为A 股上市公司未来几年的业绩增长奠定了坚实基础。
股权分置的改革、上市公司股权激励的推行，极大地改善了资本市场的环境，制度性变革激发了大股东注入优质资产和上市公司释放业绩的动力。
宏观经济的健康运行和市场环境的逐步改善为投资者分享中国经济的增长提供了机遇，但与此同时，随着A 股估值水平的不断抬升，市场风险也在集聚，上市公司的业绩的可持续性成为市场关注的焦点。
下半年，经济继续高位运行。宏观调控将成为常态，我们期望宏观政策的合理性进一步增强，避免大起大落。但是，投资者应该密切关注政策层面的变化，相机决定在指数基金上的投资。
四、托管人报告
中国建设银行股份有限公司根据《博时裕富证券投资基金基金合同》和《博时裕富证券投资基金托管协议》，托管博时裕富证券投资基金（以下简称博时裕富基金）。
本报告期，中国建设银行股份有限公司在博时裕富基金的托管过程中，严格遵守了《证券投资基金法》、基金合同、托管协议和其他有关规定，依法安全保管了基金财产，按规定如实、独立地向中国证监会提交了本基金运作情况报告，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。
本报告期，按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，本托管人对基金管理人－博时基金管理有限公司在博时裕富基金投资运作方面进行了监督，对基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，发现个别监督指标不符合基金合同约定并及时通知了基金管理人。基金管理人在合理期限内进行了调整，对基金份额持有人利益未造成损害。
由博时裕富基金管理人－博时基金管理有限公司编制，并经本托管人复核审查的本报告中的财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容真实、准确和完整。
五、财务会计报告
((一一)) 博时裕富基金半年度会计报表（未经审计）
1. 博时裕富证券投资基金资产负债表
单位：人民币元
项目 附注 2007年6月30日 2006年12月31日
资产
银行存款 3,694,390,561.22 111,453,583.10
清算备付金 158,847,706.17 379,921.75
交易保证金 5 721,146.69 390,741.00
应收证券清算款 0.00 1,097,796.34
应收股利 9,131,064.30 0.00
应收利息 6 1,055,794.67 27,565.79
应收申购款 309,490,204.91 1,745,262.01
股票投资市值 18,102,594,960.97 1,537,094,110.03
其中：股票投资成本 17,669,662,463.10 797,883,689.32
债券投资市值 1,393,444.00 0.00
其中：债券投资成本 1,279,891.36 0.00
权证投资市值 22,830,677.55 0.00
其中：权证投资成本 371,108.64 0.00
资产总计 22,300,455,560.48 1,652,188,980.02
负债及持有人权益
负债
应付证券清算款 343,100,726.94 0.00
应付赎回款 82,485,046.97 2,316,442.31
应付赎回费 260,867.91 8,706.65
应付管理人报酬 16,668,355.84 1,357,731.23
应付托管费 3,401,705.27 277,087.98
应付佣金 7 14,869,830.26 604,838.52
其他应付款 8 250,017.28 250,017.28
预提费用 9 198,354.28 100,000.00
负债合计 461,234,904.75 4,914,823.97
持有人权益
实收基金 10 21,488,209,932.46 859,631,955.83
未实现利得/(损失) 11 (409,607,707.10) 401,758,653.39
未分配基金净收益 760,618,430.37 385,883,546.83
持有人权益合计 21,839,220,655.73 1,647,274,156.05
(2007年6月30日基金份额资产净值：1.016元)
(2006年12月31日基金份额资产净值：1.916元)
负债及持有人权益总计 22,300,455,560.48 1,652,188,980.02
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
2. 博时裕富证券投资基金经营业绩表
2007年1月1日至2007年6月30日止期间 单位：人民币元
项目 附注 2007年上半年度 2006年上半年度
一、收入
股票差价收入 12 909,752,802.43 214,188,858.91
权证差价收入 0.00 52,107,470.65
债券利息收入 4,212.09 0.00
存款利息收入 5,127,229.38 651,567.87
股利收入 71,166,108.75 30,387,659.51
其他收入 13 4,893,186.90 3,005,684.65
收入合计 990,943,539.55 300,341,241.59
二、费用
基金管理人报酬 (27,239,785.29) (11,631,030.55)
基金托管费 (5,559,139.89) (2,373,679.65)
其他费用 14 (209,460.21) (209,963.28)
其中：信息披露费 (148,765.71) (148,765.71)
审计费用 (49,588.57) (49,588.57)
其它 (11,105.93) (11,609.00)
费用合计 (33,008,385.39) (14,214,673.48)
三、基金净收益 957,935,154.16 286,126,568.11
加：未实现利得 (283,704,801.29) 650,725,106.77
四、基金经营业绩 674,230,352.87 936,851,674.88
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
3. 博时裕富证券投资基金收益分配表
2007年1月1日至2007年6月30日止期间 单位：人民币元
项目 附注 2007年上半年度 2006年上半年度
基金净收益 957,935,154.16 286,126,568.11
加：期初基金净收益/(累计基金净损失) 385,883,546.83 (15,732,832.64)
本期申购基金份额的损益平准金 1,528,076,390.28 712,987.00
本期赎回基金份额的损益平准金 (562,419,277.71) (60,920,793.96)
可供分配基金净收益 2,309,475,813.56 210,185,928.51
减：本期已分配基金净收益 15 (1,548,857,383.19) 0.00
未分配基金净收益 760,618,430.37 210,185,928.51
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
4. 博时裕富证券投资基金净值变动表
2007年1月1日至2007年6月30日止期间 单位：人民币元项目 附注 2007年上半年度 2006年上半年度
期初基金净值 1,647,274,156.05 2,874,439,534.07
本期经营活动
基金净收益 957,935,154.16 286,126,568.11
未实现估值增值/(减值)变动数 (283,704,801.29) 650,725,106.77
经营活动产生的基金净值变动数 674,230,352.87 936,851,674.88
本期基金份额交易
基金申购款 25,175,349,124.06 272,354,774.92
其中：分红再投资 476,950,226.72 0.00
基金赎回款 (4,108,775,594.06) (2,417,509,198.52)
基金份额交易产生的基金净值变动数 21,066,573,530.00 (2,145,154,423.60)
本期向基金份额持有人分配收益
向基金份额持有人分配收益产生的基 (1,548,857,383.19) 0.00
金净值变动数
期末基金净值 21,839,220,655.73 1,666,136,785.35
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
((二二)) 会计报告书附注（除特别注明外，金额单位为人民币元）
1. 基金基本情况
博时裕富证券投资基金(以下简称“本基金”)经中国证券监督管理委员会(以下简称“中国证监会”)证监基金字[2003]第83号《关于同意博时裕富证券投资基金设立的批复》核准，由博时基金管理有限公司依照《证券投资基金管理暂行办法》及其实施细则、《开放式证券投资基金试点办法》等有关规定和《博时裕富证券投资基金基金契约》(后更名为《博时裕富证券投资基金基金合同》)发起，并于2003年8月26日募集成立。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集5,122,784,859.66 元，业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道验字(2003)第107号验资报告予以验证。本基金的基金管理人为博时基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。
根据《中华人民共和国证券投资基金法》、《博时裕富证券投资基金基金合同》和最近公布的《博时裕富证券投资基金更新招募说明书》的有关规定，本基金将主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括新华富时中国A200 指数成份股及其备选成份股、新股(IPO 或增发)以及中国证监会允许基金投资的其它金融工具。
本基金为被动式指数基金，标的指数为新华富时中国A200 指数，投资目标是通过对标的指数的长期投资，保持基金净值增长率与标的指数增长率间的正相关度在95% 以上，并保持年跟踪误差在4% 以下。为了有效的保障投资人的利益，本基金可在管理过程中对指数样本中的问题股作出适当的剔除，同时选择其他样本股替代。本基金各类资产占基金净值的目标比例为：股票资产比例95% 以内，现金或到期日在一年以内的政府债券比例不低于5% 。
2. 会计报表编制基础
本基金的会计报表按照企业会计准则、《金融企业会计制度》、《证券投资基金会计核算办法》、《博时裕富证券投资基金基金合同》和中国证监会允许的如会计报表附注所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。
3. 主要会计政策和会计估计
(a) 会计年度
本基金会计年度为公历1月1日起至12月31日止。比较会计报表的实际编制期间为2007年1月1日至2007年6月30日止。
(b) 记账本位币
本基金的记账本位币为人民币。
(c) 记账基础和计价原则
本基金的记账基础为权责发生制。除股票投资、债券投资和权证投资按市值计价外，所有报表项目均以历史成本计价。
(d) 基金资产的估值原则
(i) 股票投资
上市交易的股票按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无交易的，以最近交易日的市场交易收盘价估值。首次公开发行但未上市的股票，按成本估值；由于配股和非定向增发形成的暂时流通受限制的股票，按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值。
(ii) 债券投资
证券交易所市场实行净价交易的国债按其估值日在证券交易所挂牌的市场交易收盘价估值；估值日无交易的，以最近交易日的市场交易收盘价估值。证券交易所市场未实行净价交易的企业债券及可转换债券按估值日市场交易收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值；估值日无交易的，以最近交易日的市场交易收盘价减去债券收盘价中所含的债券应收利息得到的净价估值。
(iii) 权证投资
从获赠确认日或因认购新发行分离交易可转债而取得的权证从实际取得日起到卖出成交日或行权日止，上市交易的权证投资按估值日在证券交易所挂牌的该权证投资的市场交易收盘价估值；未上市交易的权证投资(包括配股权证)按公允价值估值。
(iv) 实际投资成本与估值的差异计入“未实现利得/(损失)”科目。
(v) 如有确凿证据表明按上述方法进行估值不能客观反映其公允价值，基金管理人应根据具体情况与基金托管人商定后，按最能反映公允价值的价格估值。
(e) 证券投资基金成本计价方法
(i) 股票投资
买入股票于成交日确认为股票投资。股票投资成本按成交日应支付的全部价款入账。收到股权分置改革过程中由非流通股股东支付的现金对价，于股权分置方案实施复牌日冲减股票投资成本。
卖出股票于成交日确认股票差价收入/(损失)。出售股票的成本按移动加权平均法于成交日结转。
(ii) 债券投资
买入证券交易所交易的债券于成交日确认为债券投资。债券投资按成交日应支付的全部价款入账，其中所包含债券起息日或上次除息日至购买日止的利息，作为应收利息单独核算，不构成债券投资成本。认购新发行的分离交易可转债于成交日先按支付的全部价款确认为债券投资，后于权证实际取得日按附注3(e)(iii)中所示的方法单独核算权证成本，并相应调整债券投资成本。
买入贴息债券视同到期一次性还本付息的附息债券，根据其发行价、到期价和发行期限按直线法推算内含票面利率后，按上述会计处理方法核算。
卖出证券交易所交易的债券于成交日确认债券差价收入/(损失)；出售债券的成本按移动加权平均法结转。
(iii) 权证投资
获赠权证(包括配股权证)在确认日，按持有的股数及获赠比例计算并记录增加的权证数量；因认购新发行的分离交易可转债而取得的权证在实际取得日，按权证公允价值占分离交易可转债全部公允价值的比例将购买分离交易可转债实际支付全部价款的一部分确认为权证成本。
卖出权证于成交日确认权证差价收入/(损失)，出售权证的成本按移动加权平均法于成交日结转。
(f) 收入/(损失)的确认和计量
股票差价收入/(损失)于卖出股票成交日按卖出股票成交总额与其成本和相关费用的差额确认。
证券交易所交易的债券差价收入/(损失)于卖出成交日确认。债券差价收入/(损失)按应收取全部价款与其成本、应收利息和相关费用的差额确认。
权证差价收入/(损失)于卖出权证成交日按卖出权证成交总额与其成本和相关费用的差额确认。
债券利息收入按债券票面价值与票面利率或内含票面利率计算的金额扣除适用情况下应由债券发行企业代扣代缴的个人所得税后的净额确认，在债券实际持有期内逐日计提。
存款利息收入按存款的本金与适用利率逐日计提。
股利收入按上市公司宣告的分红派息比例计算的金额扣除由上市公司代扣代缴的个人所得税后的净额于除息日确认。
(g) 费用的确认和计量
本基金的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.98% 的年费率逐日计提。
本基金的基金托管费按前一日基金资产净值0.20% 的年费率逐日计提。
(h) 实收基金
实收基金为对外发行的基金份额总额。由于申购和赎回引起的实收基金变动分别于基金申购确认日及基金赎回确认日认列。上述申购和赎回分别包括基金转换所引起的转入基金的实收基金增加和转出基金的实收基金减少。
(i) 未实现利得/(损失)
未实现利得/(损失)包括因投资估值而产生的未实现估值增值/(减值)和未实现利得/(损失)平准金。
未实现利得/(损失)平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按未实现利得/(损失)占基金净值比例计算的金额。未实现利得/(损失)平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列。
(j) 损益平准金
损益平准金指在申购或赎回基金份额时，申购或赎回款项中包含的按未分配基金净收益/(累计基金净损失)占基金净值比例计算的金额。损益平准金于基金申购确认日或基金赎回确认日认列，并于期末全额转入未分配基金净收益/(累计基金净损失)。
(k) 基金的收益分配政策
每一基金份额享有同等分配权。本基金收益以现金形式分配，但基金份额持有人可选择现金红利或将现金红利按分红除权日的基金份额净值自动转为基金份额进行再投资。基金收益分配每年至少一次。基金当期收益先弥补以前年度亏损后，方可进行当年收益分配。基金当年亏损，则不进行收益分配。基金收益分配后，基金份额净值不能低于面值。
经宣告的拟分配基金收益于分红除权日从持有人权益转出。
4. 主要税项
根据财政部、国家税务总局财税 [2002]128 号《关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知》、财税 [2004]78 号《关于证券投资基金税收政策的通知》、财税[2005]102 号《关于股息红利个人所得税有关政策的通知》、财税[2005]103 号《关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知》、财税[2007]84号《关于调整证券(股票)交易印花税税率的通知》及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：
(a) 以发行基金方式募集资金，不属于营业税征收范围，不征收营业税。
(b) 基金买卖股票、债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。
(c) 对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴20% 的个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，自2005年6月13日起由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按50%( 此前按100%) 计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即20% 代扣代缴个人所得税，暂不征收企业所得税。
(d) 基金买卖股票于2007年5月30日前按照0.1% 的税率缴纳股票交易印花税，自2007年5月30日起按0.3% 的税率缴纳。
(e) 基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金等对价，暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税。
5. 交易保证金
项目 2007年6月30日
深圳结算保证金 580,405.69
权证交易保证金 140,741.00
合计 721,146.69
6. 应收利息
项目 2007年6月30日
应收银行存款利息 904,636.07
应收清算备付金利息 71,481.50
应收交易保证金利息 63.30
应收申购款利息 75,401.71
应收债券利息 4,212.09
合计 1,055,794.67
7. 应付佣金
项目 2007年6月30日
海通证券股份有限公司 898,222.21
中信建投证券有限责任公司 1,511,874.37
国泰君安证券股份有限公司 8,028,927.13
兴业证券股份有限公司 0.00
长江证券有限责任公司 2,962,904.26
华泰证券有限责任公司 359,043.56
平安证券有限责任公司 993,736.88
广发证券股份有限公司 115,121.85
合计 14,869,830.26
8. 其他应付款
项目 2007年6月30日
应付券商席位保证金 250,000.00
其他 17.28
合计 250,017.28
9. 预提费用
项目 2007年6月30日
信息披露费 148,765.71
审计师费 49,588.57
合计 198,354.28
10. 实收基金
项目 基金份额(份) 基金面值(元)
2006年12月31日 859,631,955.83 859,631,955.83
本期申购 23,913,984,765.88 23,913,984,765.88
其中：红利再投资 446,919,361.44 446,919,361.44
本期赎回 (3,285,406,789.25) (3,285,406,789.25)
2007年6月30日 21,488,209,932.46 21,488,209,932.46
11. 未实现利得/(损失)
项目 未实现估值增值 未实现利得/(损失) 合计
/(减值)(a) 平准金
2006年12月31日 739,210,420.71 (337,451,767.32) 401,758,653.39
本期净变动数 (283,704,801.29) 0.00 (283,704,801.29)
本期申购基金份额 0.00 (266,712,032.10) (266,712,032.10)
本期赎回基金份额 0.00 (260,949,527.10) (260,949,527.10)
2007年6月30日 455,505,619.42 (865,113,326.52) (409,607,707.10)
(a) 未实现估值增值/(减值)按投资类别分项列示如下：
项目 2007年6月30日
股票投资 432,932,497.87
债券投资 113,552.64
权证投资 22,459,568.91
合计 455,505,619.42
12. 股票差价收入
2007年1月1日至2007年
项目
6月30日期间
卖出股票成交总额 1,918,503,676.18
减：应付佣金总额 (1,613,315.42)
减：卖出股票成本总额 (1,007,137,558.33)
股票差价收入 909,752,802.43
本基金于本报告期获得股权分置改革中由非流通股股东支付的现金对价共计465,374.32 元，已全额冲减股票投资成本。
13. 其他收入
2007年1月1日至2007年
项目
6月30日期间
赎回基金补偿收入(a) 4,770,216.10
转换基金补偿收入(b) 122,970.80
合计 4,893,186.90
(a) 本基金的赎回费率为赎回金额的0.5% ，赎回费总额的25% 归入基金资产。
(b) 本基金的转换费根据转换时两只基金的申购费率和赎回费率的差异收取，由申购费补差和赎回费补差两部分构成，其中赎回费补差部分的25% 归入转出基金的基金资产。
14. 其他费用
2007年1月1日至2007
项目
年6月30日期间
信息披露费 148,765.71
审计费用 49,588.57
银行费用 11,105.93
合计 209,460.21
15. 收益分配
登记日 分红率 现金形式发放 再投资形式发放 发放红利合计
2007年上半年度
第一次中期分红 07-04-03 每10份基金份额4.50元 126,524,814.70 59,046,195.07 185,571,009.77
第二次中期分红 07-05-11 每10份基金份额14.80元 945,382,341.77 417,904,031.65 1,363,286,373.42
1,071,907,156.47 476,950,226.72 1,548,857,383.19
16. 重大关联方关系及关联交易
(a) 关联方
关联方名称 与本基金的关系
博时基金管理有限公司 基金管理人、注册登记机构、基金销售机构
中国建设银行股份有限公司(“中国建设银行”) 基金托管人、基金代销机构
金信信托投资股份有限公司 基金管理人的股东
招商证券股份有限公司 基金管理人的股东、基金代销机构
中国长城资产管理公司 基金管理人的股东
广厦建设集团有限责任公司 基金管理人的股东
下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。
(b) 基金管理人报酬
支付基金管理人博时基金管理有限公司的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.98% 的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日基金管理人报酬＝前一日基金资产净值 X0.98%/ 当年天数本基金在本报告期需支付基金管理人报酬27,239,785.29 元。（2006 年同期：
11,631,030.55 元）
(c) 基金托管费
支付基金托管人中国建设银行的基金托管费按前一日基金资产净值 0.20% 的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：
日基金托管费＝前一日基金资产净值 X0.20%/ 当年天数
本基金在本报告期需支付基金托管费 5,559,139.89 元。（2006 年同期：
2,373,679.65 元）
(d) 由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。基金托管人于2007 年6月30日保管的银行存款余额为3,694,390,561.22 元(2006 年同期：108,149,813.05 元)。本报告期由基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为3,719,776.70 元(2006年同期：643,393.91 元)。
(e) 本基金未租用关联方席位。
(f) 本基金没有与关联方进行的银行间同业市场的债券以及回购交易。
(g) 本基金关联方未持有本基金份额。
17. 流通受限制不能自由转让的基金资产
(a) 本基金截至2007年6月30日止持有以下因股权分置改革而暂时停牌的股票，这些股票将在上市公司完成与流通股股东的沟通协商程序后或在股权分置改革规定的程序结束后复牌。
股票代码 股票名称 停牌日期 期末估 复牌 复牌开 数量（股） 期末成本总额 期末估值总额
值单价 日期 盘单价
000783 S*ST石炼 07-02-09 9.90 未知 未知 210,807 851,927.03 2,086,989.30
注：S*ST石炼的估值原则为以最近交易日的市场交易收盘价估值。
(b) 基金可使用以基金名义开设的股票账户，比照个人投资者和一般法人、战略投资者参与新股认购。其中基金作为一般法人或战略投资者认购的新股，根据基金与上市公司所签订申购协议的规定，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者参与网上认购获配的新股或增发新股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。
本基金截至2007年6月30日止投资的流通受限制的股票情况如下：
股票代码 股票名称 成功申购 可流通日期 申购 期末估 数量(股) 期末成本总额 期末估值总额
日期 (估算) 价格 值单价
601919 中国远洋 07-06-20 07-09-26 8.48 18.26 1,677,760 14,227,404.80 30,635,897.60
注：中国远洋的估值原则为按估值日在证券交易所挂牌的同一股票的市场交易收盘价估值。
六、投资组合报告
((一一)) 报告期末基金资产组合
资产组合 金额（元） 占基金总资产的比例
股票投资 18,102,594,960.97 81.18%
债券投资 1,393,444.00 0.01%
权证投资 22,830,677.55 0.10%
银行存款和清算备付金 3,853,238,267.39 17.28%
其他资产 320,398,210.57 1.44%
合计 22,300,455,560.48 100.00%
((二二)) 报告期末按行业分类的股票投资组合
序号 行业 股票市值（元） 占基金资产净值比例
A 农、林、牧、渔业 71,372,333.38 0.33%
B 采掘业 1,233,019,609.45 5.65%
C 制造业 6,131,177,421.63 28.07%
C0 其中：食品、饮料 772,760,794.34 3.54%
C1 纺织、服装、皮毛 251,419,954.86 1.15%
C2 木材、家具 0.00 0.00%
C3 造纸、印刷 32,312,282.64 0.15%
C4 石油、化学、塑胶、塑料 540,756,032.31 2.48%
C5 电子 121,123,685.94 0.55%
C6 金属、非金属 2,331,673,930.46 10.68%
C7 机械、设备、仪表 1,732,764,573.50 7.93%
C8 医药、生物制品 328,919,821.70 1.51%
C99 其他制造业 19,446,345.88 0.09%
D 电力、煤气及水的生产和供应业 922,087,775.43 4.22%
E 建筑业 83,769,750.98 0.38%
F 交通运输、仓储业 1,450,300,467.89 6.64%
G 信息技术业 714,344,395.29 3.27%
H 批发和零售贸易 560,675,304.44 2.57%
I 金融、保险业 4,525,953,042.77 20.72%
J 房地产业 1,584,241,138.01 7.25%
K 社会服务业 308,183,724.15 1.41%
L 传播与文化产业 144,721,207.40 0.66%
M 综合类 372,748,790.15 1.71%
合 计 18,102,594,960.97 82.89%
((三三)) 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有股票明细
序号 股票代码 股票名称 股票数量(股) 期末市值（元） 市值占基金
资产净值比例
1 600030 中信证券 17,890,859 947,678,801.23 4.34%
2 600036 招商银行 35,878,290 881,888,368.20 4.04%
3 000002 万科Ａ 42,859,317 819,470,141.04 3.75%
4 600016 民生银行 51,223,836 585,488,445.48 2.68%
5 600019 宝钢股份 40,364,382 444,008,202.00 2.03%
6 601318 中国平安 5,398,905 386,075,696.55 1.77%
7 600028 中国石化 26,525,846 350,671,684.12 1.61%
8 601006 大秦铁路 22,241,232 336,732,252.48 1.54%
9 601398 工商银行 56,365,272 282,390,012.72 1.29%
10 600900 长江电力 18,165,125 274,656,690.00 1.26%
11 600050 中国联通 46,168,218 271,007,439.66 1.24%
12 600000 浦发银行 7,302,624 267,203,012.16 1.22%
13 600177 雅戈尔 9,448,326 251,419,954.86 1.15%
14 000001 深发展Ａ 8,976,868 247,043,407.36 1.13%
15 601628 中国人寿 5,939,248 244,162,485.28 1.12%
16 600104 上海汽车 12,635,042 218,207,175.34 1.00%
17 000858 五粮液 6,372,787 200,487,879.02 0.92%
18 600009 上海机场 5,256,967 199,817,315.67 0.91%
19 601988 中国银行 39,782,366 199,707,477.32 0.91%
20 600320 振华港机 9,872,388 196,164,349.56 0.90%
21 600309 烟台万华 3,484,583 186,634,265.48 0.85%
22 600519 贵州茅台 1,557,644 186,418,833.92 0.85%
23 000063 中兴通讯 3,302,147 179,636,796.80 0.82%
24 000039 中集集团 6,034,623 176,935,146.36 0.81%
25 000402 金融街 5,915,367 171,545,643.00 0.79%
26 600005 武钢股份 16,953,205 170,549,242.30 0.78%
27 601600 中国铝业 7,096,741 163,792,782.28 0.75%
28 000527 美的电器 5,319,730 161,719,792.00 0.74%
29 002024 苏宁电器 3,229,729 151,668,073.84 0.69%
30 000825 太钢不锈 7,405,711 148,558,562.66 0.68%
31 601166 兴业银行 4,230,105 148,434,384.45 0.68%
32 600037 歌华有线 5,527,930 144,721,207.40 0.66%
33 600497 驰宏锌锗 2,122,933 140,177,265.99 0.64%
34 600583 海油工程 3,822,279 138,366,499.80 0.63%
35 600018 上港集团 17,757,244 136,553,206.36 0.63%
36 000983 西山煤电 4,659,609 131,540,762.07 0.60%
37 600739 辽宁成大 3,714,671 127,004,601.49 0.58%
38 600031 三一重工 2,844,346 125,805,423.58 0.58%
39 000898 鞍钢股份 7,048,906 124,695,147.14 0.57%
40 000069 华侨城Ａ 3,111,794 123,849,401.20 0.57%
41 000623 吉林敖东 2,347,790 116,802,552.50 0.53%
42 000060 中金岭南 3,964,107 116,148,335.10 0.53%
43 600675 中华企业 4,888,037 111,007,320.27 0.51%
44 601328 交通银行 9,999,916 109,899,076.84 0.50%
45 600642 申能股份 7,699,598 107,717,376.02 0.49%
46 601333 广深铁路 14,052,575 107,221,147.25 0.49%
47 600811 东方集团 3,419,510 105,526,078.60 0.48%
48 600015 华夏银行 8,602,937 103,579,361.48 0.47%
49 600048 保利地产 2,228,172 102,339,939.96 0.47%
50 600690 青岛海尔 6,377,591 102,041,456.00 0.47%
51 000027 深能源Ａ 4,478,269 101,746,271.68 0.47%
52 600585 海螺水泥 1,706,453 100,612,468.88 0.46%
53 000024 招商地产 1,955,807 96,030,123.70 0.44%
54 600717 天津港 3,792,402 95,454,758.34 0.44%
55 000792 盐湖钾肥 2,114,308 93,832,989.04 0.43%
56 000751 锌业股份 4,663,734 91,922,197.14 0.42%
57 600150 沪东重机 663,979 91,788,456.96 0.42%
58 600010 包钢股份 13,014,532 90,971,578.68 0.42%
59 600383 金地集团 2,600,147 88,977,030.34 0.41%
60 000878 云南铜业 2,524,935 87,110,257.50 0.40%
61 000157 中联重科 2,256,373 86,870,360.50 0.40%
62 000895 双汇发展 1,478,741 85,619,103.90 0.39%
63 000338 潍柴动力 1,065,215 83,619,377.50 0.38%
64 600832 东方明珠 5,135,999 83,151,823.81 0.38%
65 000709 唐钢股份 6,347,574 81,121,995.72 0.37%
66 600143 金发科技 2,083,933 80,314,777.82 0.37%
67 601111 中国国航 8,046,726 78,777,447.54 0.36%
68 600660 福耀玻璃 2,541,728 77,573,538.56 0.36%
69 000839 中信国安 2,757,275 77,203,700.00 0.35%
70 000651 格力电器 2,181,562 76,136,513.80 0.35%
71 600331 宏达股份 1,531,795 74,215,467.75 0.34%
72 600694 大商股份 1,172,338 72,157,403.90 0.33%
73 000562 宏源证券 2,443,109 71,583,093.70 0.33%
74 600100 同方股份 2,046,212 70,185,071.60 0.32%
75 601991 大唐发电 2,017,595 70,071,074.35 0.32%
76 600895 张江高科 4,047,765 69,945,379.20 0.32%
77 000630 铜都铜业 3,628,793 68,983,354.93 0.32%
78 000629 攀钢钢钒 8,322,660 68,828,398.20 0.32%
79 000568 泸州老窖 1,618,799 68,151,437.90 0.31%
80 000933 神火股份 2,406,026 67,633,390.86 0.31%
81 600795 国电电力 5,021,786 65,885,832.32 0.30%
82 600001 邯郸钢铁 10,280,275 65,485,351.75 0.30%
83 600839 四川长虹 7,282,907 64,890,701.37 0.30%
84 000960 锡业股份 1,907,916 62,026,349.16 0.28%
85 000793 华闻传媒 7,366,883 61,734,479.54 0.28%
86 600859 王府井 1,216,861 59,808,718.15 0.27%
87 600887 伊利股份 1,901,619 59,254,448.04 0.27%
88 000625 长安汽车 3,576,747 58,944,790.56 0.27%
89 000528 柳工 2,239,724 54,873,238.00 0.25%
90 600269 赣粤高速 3,885,661 53,894,118.07 0.25%
91 000758 中色股份 2,122,825 53,707,472.50 0.25%
92 600685 广船国际 1,050,410 52,804,110.70 0.24%
93 600649 原水股份 3,701,124 51,926,769.72 0.24%
94 601998 中信银行 5,523,850 50,819,420.00 0.23%
95 000829 天音控股 1,511,479 50,634,546.50 0.23%
96 600008 首创股份 4,320,963 49,302,187.83 0.23%
97 000951 中国重汽 961,072 48,918,564.80 0.22%
98 600879 火箭股份 1,809,515 48,115,003.85 0.22%
99 000539 粤电力Ａ 4,444,514 48,000,751.20 0.22%
100 601872 招商轮船 4,241,000 46,523,770.00 0.21%
101 000046 泛海建设 1,342,896 46,316,483.04 0.21%
102 600276 恒瑞医药 1,017,034 46,010,618.16 0.21%
103 600004 白云机场 2,454,526 45,654,183.60 0.21%
104 600808 马钢股份 6,738,728 45,284,252.16 0.21%
105 000031 中粮地产 1,994,005 45,104,393.10 0.21%
106 600026 中海发展 1,957,270 44,978,064.60 0.21%
107 601699 潞安环能 1,081,007 44,180,756.09 0.20%
108 000100 *STTCL 8,991,913 43,700,697.18 0.20%
109 600428 中远航运 1,924,532 42,128,005.48 0.19%
110 000932 华菱管线 4,919,273 41,961,398.69 0.19%
111 600085 同仁堂 1,065,436 40,987,322.92 0.19%
112 600588 用友软件 827,341 40,399,061.03 0.19%
113 000690 宝新能源 2,556,308 40,287,414.08 0.18%
114 600688 S上石化 3,521,405 40,284,873.20 0.18%
115 000089 深圳机场 4,032,332 40,282,996.68 0.18%
116 000778 新兴铸管 2,914,768 39,903,173.92 0.18%
117 600835 上海机电 1,587,950 39,412,919.00 0.18%
118 600631 百联股份 2,344,188 39,358,916.52 0.18%
119 000800 一汽轿车 3,589,196 39,122,236.40 0.18%
120 000729 燕京啤酒 2,939,862 38,953,171.50 0.18%
121 600299 星新材料 841,980 38,318,509.80 0.18%
122 600569 安阳钢铁 4,528,412 38,219,797.28 0.18%
123 000959 首钢股份 6,145,708 37,919,018.36 0.17%
124 000897 津滨发展 2,524,337 37,764,081.52 0.17%
125 600500 中化国际 2,647,797 37,360,415.67 0.17%
126 000538 云南白药 1,033,907 37,013,870.60 0.17%
127 600761 安徽合力 1,290,641 36,783,268.50 0.17%
128 600011 华能国际 3,394,635 36,424,433.55 0.17%
129 600362 江西铜业 1,480,379 36,313,696.87 0.17%
130 600098 广州控股 3,033,189 36,246,608.55 0.17%
131 600058 五矿发展 1,562,950 35,478,965.00 0.16%
132 600123 兰花科创 1,179,101 35,278,701.92 0.16%
133 600029 南方航空 4,057,843 34,816,292.94 0.16%
134 000869 张裕Ａ 558,544 34,339,285.12 0.16%
135 600348 国阳新能 926,735 34,252,125.60 0.16%
136 600550 天威保变 1,243,056 33,947,859.36 0.16%
137 600663 陆家嘴 1,333,606 33,886,928.46 0.16%
138 000088 盐田港 2,007,136 33,699,813.44 0.15%
139 600786 东方锅炉 530,000 33,379,400.00 0.15%
140 600456 宝钛股份 776,167 33,150,092.57 0.15%
141 000488 晨鸣纸业 3,705,537 32,312,282.64 0.15%
142 600600 青岛啤酒 1,246,954 32,283,639.06 0.15%
143 600875 东方电机 504,100 32,201,908.00 0.15%
144 600188 兖州煤业 2,256,552 32,043,038.40 0.15%
145 600196 复星医药 3,038,116 31,869,836.84 0.15%
146 600132 重庆啤酒 710,859 31,547,922.42 0.14%
147 600489 中金黄金 668,158 31,423,470.74 0.14%
148 600361 华联综超 1,112,582 30,807,395.58 0.14%
149 600350 山东高速 4,007,391 30,696,615.06 0.14%
150 601919 中国远洋 1,677,760 30,635,897.60 0.14%
151 601001 大同煤业 1,207,573 30,539,521.17 0.14%
152 600027 华电国际 4,507,548 30,335,798.04 0.14%
153 000767 漳泽电力 2,914,558 30,165,675.30 0.14%
154 600415 小商品城 298,129 30,111,029.00 0.14%
155 600266 北京城建 1,060,772 30,062,278.48 0.14%
156 000021 长城开发 1,968,736 28,487,609.92 0.13%
157 600198 *ST大唐 1,283,665 26,764,415.25 0.12%
158 600006 东风汽车 3,927,457 26,078,314.48 0.12%
159 600611 大众交通 1,364,275 25,866,654.00 0.12%
160 600161 天坛生物 798,872 25,651,779.92 0.12%
161 600022 济南钢铁 1,938,589 25,434,287.68 0.12%
162 600096 云天化 1,023,608 25,068,159.92 0.11%
163 601666 平煤天安 1,391,438 25,059,798.38 0.11%
164 000999 S三九 1,309,898 23,709,153.80 0.11%
165 600183 生益科技 1,827,960 22,429,069.20 0.10%
166 600881 亚泰集团 1,000,000 22,280,000.00 0.10%
167 000012 南玻Ａ 1,686,811 22,249,037.09 0.10%
168 600639 浦东金桥 1,139,466 22,117,035.06 0.10%
169 600748 上实发展 1,122,074 21,835,560.04 0.10%
170 600033 福建高速 2,824,908 21,638,795.28 0.10%
171 600236 桂冠电力 1,954,586 21,304,987.40 0.10%
172 600598 北大荒 2,340,608 20,737,786.88 0.10%
173 600020 中原高速 2,255,293 20,139,766.49 0.09%
174 600271 航天信息 440,916 19,545,806.28 0.09%
175 600208 中宝股份 1,591,354 19,446,345.88 0.09%
176 000550 江铃汽车 1,163,711 19,061,586.18 0.09%
177 600151 航天机电 1,429,215 18,979,975.20 0.09%
178 600809 山西汾酒 552,169 18,541,835.02 0.08%
179 600007 中国国贸 961,592 17,943,306.72 0.08%
180 600270 外运发展 1,296,724 16,961,149.92 0.08%
181 600863 内蒙华电 2,836,458 15,969,258.54 0.07%
182 600256 广汇股份 1,637,000 15,420,540.00 0.07%
183 000927 一汽夏利 1,782,107 14,898,414.52 0.07%
184 600221 海南航空 2,395,601 14,134,045.90 0.06%
185 600549 厦门钨业 751,532 13,873,280.72 0.06%
186 600597 光明乳业 1,491,723 13,873,023.90 0.06%
187 000022 深赤湾Ａ 518,984 13,727,126.80 0.06%
188 600102 莱钢股份 880,676 13,421,502.24 0.06%
189 600012 皖通高速 1,668,626 12,698,243.86 0.06%
190 600021 上海电力 1,492,196 12,653,822.08 0.06%
191 000725 *ST东方A 2,521,587 12,532,287.39 0.06%
192 600548 深高速 1,367,966 12,065,460.12 0.06%
193 000768 西飞国际 338,873 10,461,009.51 0.05%
194 601588 北辰实业 1,000,000 10,190,000.00 0.05%
195 600377 宁沪高速 1,092,385 8,662,613.05 0.04%
196 000761 本钢板材 919,592 8,414,266.80 0.04%
197 600332 广州药业 564,888 6,874,686.96 0.03%
198 000937 金牛能源 283,860 4,530,405.60 0.02%
199 600628 新世界 192,837 3,704,398.77 0.02%
200 600508 上海能源 257,433 3,529,406.43 0.02%
201 600616 第一食品 132,421 3,326,415.52 0.02%
202 000930 丰原生化 513,294 3,290,214.54 0.02%
203 600125 铁龙物流 281,414 3,103,996.42 0.01%
204 000783 S*ST石炼 210,807 2,086,989.30 0.01%
205 600754 锦江股份 97,229 1,456,490.42 0.01%
206 600406 国电南瑞 36,965 1,114,494.75 0.01%
((四四)) 报告期内股票投资组合的重大变动
1. 本期累计买入价值超出期初基金资产净值2% 或前二十名股票明细
序号 股票代码 股票名称 本期累计买入金额 占期初基金资产净
（元） 值的比例
1 600030 中信证券 1,053,139,226.14 63.93%
2 600036 招商银行 761,170,817.39 46.21%
3 000002 万科Ａ 726,835,736.01 44.12%
4 600016 民生银行 573,468,123.68 34.81%
5 600019 宝钢股份 502,084,704.84 30.48%
6 601318 中国平安 343,321,522.41 20.84%
7 600028 中国石化 341,238,714.80 20.72%
8 601006 大秦铁路 317,056,422.19 19.25%
9 601628 中国人寿 308,559,547.99 18.73%
10 601398 工商银行 304,642,457.68 18.49%
11 600050 中国联通 273,886,526.31 16.63%
12 600900 长江电力 255,422,823.33 15.51%
13 000001 深发展Ａ 233,824,489.15 14.19%
14 601988 中国银行 225,656,362.80 13.70%
15 600177 雅戈尔 211,763,320.61 12.86%
16 600000 浦发银行 206,867,244.72 12.56%
17 600005 武钢股份 203,129,154.27 12.33%
18 600018 上港集团 194,892,531.14 11.83%
19 600104 上海汽车 190,677,167.13 11.58%
20 600320 振华港机 178,720,577.18 10.85%
21 600009 上海机场 173,300,190.19 10.52%
22 000858 五粮液 169,744,077.35 10.30%
23 600739 辽宁成大 159,703,864.21 9.70%
24 600309 烟台万华 157,957,821.43 9.59%
25 000039 中集集团 156,415,450.42 9.50%
26 000063 中兴通讯 155,133,979.73 9.42%
27 000825 太钢不锈 150,194,307.22 9.12%
28 600519 贵州茅台 146,592,468.39 8.90%
29 002024 苏宁电器 146,567,929.22 8.90%
30 000402 金融街 146,062,335.41 8.87%
31 600642 申能股份 140,534,509.78 8.53%
32 600037 歌华有线 140,231,237.14 8.51%
33 000623 吉林敖东 138,003,168.81 8.38%
34 600497 驰宏锌锗 137,064,940.50 8.32%
35 601166 兴业银行 135,822,743.68 8.25%
36 000898 鞍钢股份 134,129,225.02 8.14%
37 601328 交通银行 131,925,245.72 8.01%
38 600583 海油工程 131,505,279.76 7.98%
39 601333 广深铁路 131,206,638.49 7.97%
40 601600 中国铝业 131,089,138.62 7.96%
41 000060 中金岭南 120,447,823.33 7.31%
42 000527 美的电器 120,323,633.90 7.30%
43 000069 华侨城Ａ 111,511,289.11 6.77%
44 000983 西山煤电 108,963,349.50 6.61%
45 600010 包钢股份 107,525,951.09 6.53%
46 600015 华夏银行 106,387,188.71 6.46%
47 000793 华闻传媒 106,326,503.20 6.45%
48 600031 三一重工 103,131,921.66 6.26%
49 600832 东方明珠 102,020,093.47 6.19%
50 600675 中华企业 101,545,535.51 6.16%
51 600690 青岛海尔 98,253,274.04 5.96%
52 000709 唐钢股份 92,899,557.03 5.64%
53 000751 锌业股份 91,443,993.26 5.55%
54 600811 东方集团 90,739,560.58 5.51%
55 600001 邯郸钢铁 88,127,076.65 5.35%
56 600717 天津港 86,271,831.67 5.24%
57 000024 招商地产 85,665,768.02 5.20%
58 600585 海螺水泥 83,631,369.66 5.08%
59 601111 中国国航 83,624,264.10 5.08%
60 000562 宏源证券 83,589,862.89 5.07%
61 000792 盐湖钾肥 83,361,837.45 5.06%
62 000027 深能源Ａ 81,230,597.09 4.93%
63 000629 攀钢钢钒 79,796,277.37 4.84%
64 600048 保利地产 79,333,989.76 4.82%
65 600383 金地集团 76,353,076.54 4.64%
66 000839 中信国安 75,882,326.46 4.61%
67 600143 金发科技 75,876,898.18 4.61%
68 000568 泸州老窖 74,688,674.17 4.53%
69 000157 中联重科 73,882,531.41 4.49%
70 600895 张江高科 71,763,134.13 4.36%
71 600795 国电电力 69,632,844.51 4.23%
72 600150 沪东重机 68,997,314.44 4.19%
73 600839 四川长虹 68,768,710.57 4.17%
74 000758 中色股份 67,601,536.76 4.10%
75 000100 *STTCL 65,661,778.74 3.99%
76 000933 神火股份 65,190,911.91 3.96%
77 000539 粤电力Ａ 64,633,894.75 3.92%
78 600331 宏达股份 63,898,741.68 3.88%
79 000878 云南铜业 63,580,774.99 3.86%
80 600808 马钢股份 63,229,278.49 3.84%
81 000651 格力电器 62,852,005.48 3.82%
82 600887 伊利股份 62,262,084.50 3.78%
83 000630 铜都铜业 61,257,115.21 3.72%
84 000625 长安汽车 60,735,765.52 3.69%
85 600660 福耀玻璃 60,212,068.48 3.66%
86 000960 锡业股份 59,986,002.71 3.64%
87 600100 同方股份 59,954,080.99 3.64%
88 601998 中信银行 59,288,077.35 3.60%
89 000528 柳工 58,514,516.17 3.55%
90 600008 首创股份 57,660,293.64 3.50%
91 600694 大商股份 57,385,070.37 3.48%
92 600649 原水股份 56,636,009.26 3.44%
93 600269 赣粤高速 55,296,849.20 3.36%
94 000932 华菱管线 54,027,294.71 3.28%
95 000338 潍柴动力 53,669,803.73 3.26%
96 000031 中粮地产 53,296,914.30 3.24%
97 000690 宝新能源 52,758,389.36 3.20%
98 000959 首钢股份 52,221,901.00 3.17%
99 600500 中化国际 51,901,556.64 3.15%
100 000089 深圳机场 51,361,508.41 3.12%
101 600859 王府井 50,276,813.17 3.05%
102 600688 S上石化 48,154,572.19 2.92%
103 601991 DR大唐发 47,686,737.97 2.89%
104 600631 百联股份 47,407,774.11 2.88%
105 000488 晨鸣纸业 46,858,828.12 2.84%
106 000729 燕京啤酒 46,225,208.31 2.81%
107 600027 华电国际 46,162,127.64 2.80%
108 600428 中远航运 46,057,394.81 2.80%
109 600011 华能国际 46,054,365.36 2.80%
110 600879 火箭股份 46,025,457.01 2.79%
111 000800 一汽轿车 45,788,994.76 2.78%
112 600026 中海发展 45,293,308.48 2.75%
113 000046 泛海建设 44,512,983.62 2.70%
114 000778 新兴铸管 44,417,843.08 2.70%
115 601872 招商轮船 44,319,482.22 2.69%
116 600098 广州控股 43,868,234.11 2.66%
117 600569 安阳钢铁 43,499,547.46 2.64%
118 600761 安徽合力 43,194,713.33 2.62%
119 600588 用友软件 42,649,944.29 2.59%
120 601699 潞安环能 41,926,675.56 2.55%
121 000829 天音控股 40,585,695.66 2.46%
122 000951 中国重汽 39,789,286.53 2.42%
123 600006 东风汽车 39,717,537.75 2.41%
124 600663 陆家嘴 39,347,676.18 2.39%
125 600350 山东高速 39,187,272.55 2.38%
126 600004 白云机场 38,313,852.01 2.33%
127 600685 广船国际 38,116,290.04 2.31%
128 600058 五矿发展 37,959,659.63 2.30%
129 600550 天威保变 37,803,462.70 2.29%
130 600276 恒瑞医药 37,686,599.86 2.29%
131 000021 长城开发 36,745,573.89 2.23%
132 000088 盐田港 36,648,041.16 2.22%
133 600085 同仁堂 36,634,457.86 2.22%
134 600299 星新材料 36,337,313.65 2.21%
135 600123 兰花科创 36,190,380.46 2.20%
136 600362 江西铜业 36,135,564.42 2.19%
137 000538 云南白药 35,923,166.74 2.18%
138 600196 复星医药 35,914,849.20 2.18%
139 000897 津滨发展 35,625,494.64 2.16%
140 600188 兖州煤业 35,008,563.88 2.13%
141 600361 华联综超 34,868,827.18 2.12%
142 600835 上海机电 34,832,972.62 2.11%
143 000767 漳泽电力 34,718,353.77 2.11%
144 600611 大众交通 33,829,496.65 2.05%
2. 本期累计卖出价值超出期初基金资产净值2% 或前二十名股票明细
序号 股票代码 股票名称 本期累计卖出金额 占期初基金资产
(元) 净值的比例
1 600030 中信证券 102,113,507.38 6.20%
2 600036 招商银行 87,235,889.87 5.30%
3 601628 中国人寿 74,563,281.46 4.53%
4 000002 万科Ａ 62,899,743.63 3.82%
5 600016 民生银行 57,843,751.31 3.51%
6 601006 大秦铁路 54,805,195.88 3.33%
7 600019 宝钢股份 46,910,345.94 2.85%
8 601398 工商银行 45,727,294.63 2.78%
9 600900 长江电力 42,405,383.37 2.57%
10 600028 中国石化 39,370,359.98 2.39%
11 600050 中国联通 36,786,574.79 2.23%
12 600000 浦发银行 34,776,227.26 2.11%
13 600005 武钢股份 29,731,003.31 1.80%
14 601988 中国银行 29,325,560.04 1.78%
15 600009 上海机场 27,441,372.46 1.67%
16 000001 深发展Ａ 27,418,200.61 1.66%
17 600519 贵州茅台 25,762,906.08 1.56%
18 600018 上港集团 24,293,205.44 1.47%
19 000858 五粮液 21,399,352.46 1.30%
20 600104 上海汽车 20,609,627.37 1.25%
3. 报告期内买入股票的成本总额及卖出股票的收入总额
买入股票的成本总额 17,879,381,706.43
卖出股票的收入总额 1,918,503,676.18
((五五)) 报告期末按券种分类的债券投资组合
序号 名称 期末市值（元） 市值占基金资产净值比例
1 国家债券 0.00 0.00%
2 金融债券 0.00 0.00%
3 央行票据 0.00 0.00%
4 企业债券 1,393,444.00 0.01%
5 可转换债券 0.00 0.00%
6 债券投资合计 1,393,444.00 0.01%
((六六)) 报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细
序号 债券名称 金额（元） 占基金资产净值
的比例
1 07武钢债 1,393,444.00 0.01%
((七七)) 投资组合报告附注
1. 报告期内基金投资的前十名证券的发行主体没有被监管部门立案调查，或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚；
2. 基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票；
3. 其他资产的构成
序号 其他资产 金额（元）
1 交易保证金 721,146.69
2 应收证券清算款 0.00
3 应收利息 1,055,794.67
4 应收申购款 309,490,204.91
5 应收股利 9,131,064.30
6 合计 320,398,210.57
4. 本基金报告期末未持有处于转股期的可转换债券；
5. 本基金报告期末未持有资产支持证券；
6. 本基金报告期内持有的可分离交易可转债的明细
名称 代码 名称 数量 成本总额（元）
武钢可分离交 126005 07武钢债 16,510张 1,279,891.36
易可转债 580013 武钢CWB1 160,147份 371,108.64
7. 本基金报告期内被动持有的权证投资的明细
序号 代码 名称 数量（份） 成本总额（元）
1 580989 南航JTP1 741,727 0.00
2 038010 赤湾NSP1 75,443 0.00
3 031003 深发SFC1 873,877 0.00
4 031004 深发SFC2 436,939 0.00
8. 由于四舍五入的原因，分项之和与合计项之间可能存在尾差。
七、基金份额持有人户数、持有人结构（截至2007年6月30日）
((一一)) 基金份额持有人户数
基金份额持有人户数(户) 1,000,813
平均每户持有基金份额(份) 21,470.75
((二二)) 基金持有人结构
投资者类型 持有份额（份） 占总份额的比例
机构投资者 189,623,974.28 0.88%
个人投资者 21,298,585,958.18 99.12%
合计 21,488,209,932.46 100.00%
注：截止到2007 年6月30日，本公司基金从业人员共计持有本基金33,496.11份，占本基金总份额的比例为0.0002% 。
八、基金份额变动
序号 项目 份额（份）
1 基金合同生效日的基金份额总额 5,126,401,391.87
2 报告期末基金份额总额 21,488,209,932.46
3 报告期初基金份额总额 859,631,955.83
4 报告期间基金总申购份额 23,913,984,765.88
5 报告期间基金总赎回份额 3,285,406,789.25
九、重大事件揭示
((一一)) 本报告期内，基金管理业务、基金财产、基金托管业务没有发生诉讼事项；
((二二)) 本报告期内，本基金管理人副总经理王德英先生任职，相关公告已于2007年3月28日分别刊登在中国证券报，上海证券报，证券时报上；
((三三)) 本报告期内，本基金管理人督察长刘纯亮先生离任，相关公告已于2007年3月31日分别刊登在中国证券报，上海证券报，证券时报上；
((四四)) 本报告期内，本基金管理人督察长孙麒清女士任职，相关公告已于2007年4月17日分别刊登在中国证券报，上海证券报，证券时报上；
((五五)) 2007年1月13日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于开展博时价值增长证券投资基金、博时裕富证券投资基金、博时价值增长贰号证券投资基金费率优惠活动的公告》；
((六六)) 2007年1月22日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于旗下开放式基金在深圳发展银行开展网上银行申购费率优惠活动的公告》；
((七七)) 2007年3月17日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于增加江南证券有限责任公司为代销机构的公告》；
((八八)) 2007年3月28日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博
时裕富证券投资基金第二次分红公告》；
((九九)) 2007年4月2日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博
时基金管理有限公司关于在上海浦东发展银行推出定期定额投资业务的公告》；
((十十)) 2007年4月12日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于市场上出现冒用我公司名义进行非法证券活动的特别提示》；
((十十一一)) 2007年4月14日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于我公司股东之一金信信托投资股份有限公司仍处于停业整顿状态的提示》；
((十十二二)) 2007年4月16日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于调整博时裕富证券投资基金赎回费率的公告》；
((十十三三)) 2007年4月17日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于增加大同证券经纪有限责任公司为代销机构的公告》；
((十十四四)) 2007年4月30日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于博时裕富证券投资基金暂停申购的公告》《博时裕富证券投资基金第三次分红预告》；
((十十五五)) 2007年5月11日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《关于博时裕富证券投资基金调整分红金额的公告 每10份基金份额分配红利13.99元》；
((十十六六)) 2007年5月12日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告
了《博时基金增加中国农业银行为代销机构的公告》；
((十十七七)) 2007年5月14日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告
了《博时裕富证券投资基金分红公告 每10份基金份额分配红利14.80元》；
((十十八八)) 2007年5月21日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于网上交易系统开通上海浦东发展银行网上支付的公告》；
((十十九九)) 2007年6月14日，我公司分别在中国证券报、上海证券报、证券时报上公告了《博时基金管理有限公司关于增加中信金通证券有限责任公司为代销机构的公告》、《博时基金管理有限公司关于增加中信万通证券有限责任公司为代销机构的公告》、《博时基金管理有限公司关于增加国海证券有限责任公司为代销机构的公告》；
((二二十十)) 本基金自基金合同生效日起聘请普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金提供审计服务，本会计期内未发生改聘会计师事务所的情况；
((二二十十一一))本报告期内，本基金分别于2007年4月3日和2007年5月11日向本基金份额持有人实施分红，每10份基金份额分别派发现金红利4.50元和14.80元；
((二二十十二二))本基金根据中国证券监督管理委员会《关于完善证券投资基金交易席位制度有关问题的通知》（证监基字[2007]48号）的有关规定要求，我公司在比较了多家证券经营机构的财务状况、经营状况、研究水平后，向多家券商租用了基金专用交易席位。
1. 基金专用交易席位的选择标准如下：
(a) 经营行为稳健规范，内控制度健全，在业内有良好的声誉；
(b) 具备基金运作所需的高效、安全的通讯条件，交易设施满足基金进行证券交易的需要；
(c) 具有较强的全方位金融服务能力和水平，包括但不限于：有较好的研究能力和行业分析能力，能及时、全面地向公司提供高质量的关于宏观、行业及市场走向、个股分析的报告及丰富全面的信息服务；能根据公司所管理基金的特定要求，提供专门研究报告，具有开发量化投资组合模型的能力；能积极为公司投资业务的开展，投资信息的交流以及其他方面业务的开展提供良好的服务和支持。
2. 基金专用交易席位的选择程序如下：
(a) 本基金管理人根据上述标准考察后确定选用交易席位的证券经营机构；
(b) 基金管理人和被选中的证券经营机构签订席位租用协议。
3. 在本报告期，基金通过各证券经营机构的席位买卖证券的交易量及支付的佣金情况如下：
(a) 本基金租用席位发生的交易量情况如下：
席位 券商交易量（元） 券商交易量比例
券商名称 个数 股票 债券 回购 权证 股票 债券 权证
海通证券 1 1,095,395,813.17 0.00 0.00 0.00 5.55% 0.00% 0.00%
中信建投 1 2,626,182,488.79 0.00 0.00 0.00 13.30% 0.00% 0.00%
国泰君安 2 9,953,347,031.74 0.00 0.00 0.00 50.42% 0.00% 0.00%
平安证券 1 1,406,973,604.44 0.00 0.00 0.00 7.13% 0.00% 0.00%
广发证券 1 193,460,277.79 0.00 0.00 0.00 0.98% 0.00% 0.00%
长江证券 1 3,786,432,846.46 0.00 0.00 0.00 19.18% 0.00% 0.00%
华泰证券 1 586,409,763.23 0.00 0.00 0.00 2.97% 0.00% 0.00%
兴业证券 1 93,726,267.05 0.00 0.00 0.00 0.47% 0.00% 0.00%
合计 9 19,741,928,092.67 0.00 0.00 0.00 100.00% 0.00% 0.00%
注：本报告期内，本基金未通过关联方席位进行证券交易。
(b) 在本报告期支付佣金情况如下：
券商名称 支付佣金（元） 占报告期佣金总
量的比例
海通证券 898,222.21 5.62%
中信建投 2,153,468.31 13.48%
国泰君安 8,150,898.81 51.02%
平安证券 1,100,963.19 6.89%
广发证券 151,383.52 0.95%
长江证券 2,962,904.26 18.55%
华泰证券 480,855.47 3.01%
兴业证券 76,854.53 0.48%
合计 15,975,550.30 100.00%
4. 证券公司席位的变更情况
本基金在报告期内没有新增或取消证券公司席位的情况发生。
十、备查文件目录
1. 中国证券监督管理委员会批准博时裕富证券投资基金设立的文件
2. 《博时裕富证券投资基金基金合同》
3. 《博时裕富证券投资基金基金托管协议》
4. 基金管理人业务资格批件、营业执照和公司章程
5. 博时裕富证券投资基金各年度审计报告正本
6. 报告期内博时裕富证券投资基金在指定报刊上各项公告的原稿
存放地点：基金管理人、基金托管人处
查阅方式：投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件
投资者对本报告书如有疑问，可咨询本基金管理人博时基金管理有限公司
客户服务中心电话：010-65171155 ，全国客服电话：99105568（免长途话费）
本基金管理人： 博时基金管理有限公司
2007年8月25日